海关总署数据显示，今年1月～7月份，中国进口铁矿石6.5亿吨，同比减少1.5%。其中，7月份进口铁矿石8850.6万吨，同比减少21.4%，为连续第2个月下降；环比减少1%，为连续第4个月下降。在钢铁行业实行产能、产量“双控”政策的背景下，下半年我国铁矿石进口情况将如何？

一般来说，进口铁矿石、国产铁矿石、废钢是国内粗钢中铁元素的主要构成部分，这三者与我国粗钢实际产量构成铁元素供需平衡。要对下半年铁矿石进口情况进行分析，首先要分析今年下半年我国还需要多少铁矿石？

今年初，工信部已经明确要确保今年粗钢产量同比下降。国家统计局数据显示，2020年我国粗钢产量为10.65亿吨。今年上半年，全国累计生产粗钢5.63亿吨，同比增长5912.1万吨，增幅达11.80%。如果按照2021年全年粗钢产量与2020年持平计算，那么2021年下半年粗钢产量要保持在5.02亿吨左右。而2020年下半年粗钢产量为5.66亿吨。与2020年下半年相比，要想实现控产量目标，则今年下半年粗钢产量至少要同比下降6400万吨以上。若要在2020年基础上压减粗钢产量2000万吨，则今年下半年粗钢产量至少要同比下降8400万吨以上。

钢铁行业落实减产行动自7月份开始已经有了实质性动作，减产效果也十分明显。自7月份以来，山东、河北、江苏、辽宁、江西等多个产钢大省都先后明确要确保2021年粗钢产量不增长。国家统计局数据显示，今年7月份，我国粗钢产量为8679万吨，同比减少8.4%，而在6月份，我国粗钢产量同比增速依然达到了11.8%。这相当于7月份我国粗钢产量来了一个“急刹车”，增速降幅超过20个百分点。

那么，哪些企业减产？哪些企业不减产或者少减产？

此前，中国钢铁工业协会明确建议，钢铁行业压减产量要有保有压，确保优胜劣汰，建议“三限、两不限”。“三限”即限2016年以来违规新增产能、产能置换不规范的产能；限环保治理水平差的钢铁产量或非规范企业的产量；限整个高炉产量，通过限生铁产量实现限粗钢产量的目的。“两不限”即不限达到超低排放A级的企业钢铁产能，不限电炉短流程炼钢产能。从目前部分地方已经公开的限产政策来看，今年下半年的限产方案基本符合上述建议。

由此可见，下半年数千万吨的粗钢压减任务基本集中在高炉-转炉长流程企业。而转炉冶炼的铁素来源主要是高炉铁水和废钢。高炉铁水中铁素用矿来源又主要分为国产铁精矿和进口矿（不考虑高炉加废钢的情形）。

根据中国废钢铁应用协会发布的数据，今年上半年，全国废钢铁消耗量约为13795万吨，同比增长4420万吨，增幅达47.15%。2020年下半年，我国废钢铁资源消耗量为13895万吨，同比增长21.1%。若按照去年下半年同比增速推算，今年下半年，我国废钢铁资源消耗量将达到16813万吨，比2020年下半年增长2918万吨。

根据中国冶金矿山企业协会的数据，今年上半年，全国规模以上企业累计铁矿石原矿产量达49081万吨，同比增长15.9%。2020年下半年全国累计铁矿石原矿产量达45276.7万吨，同比增长1%。如果按照2020年下半年铁矿石原矿产量增速计算，今年下半年新增原矿产量为452万吨，按平均选矿比3.0计算，折合铁精矿产量约为150万吨。

由此综合计算，可以推演出以下几种情形：

第一种：若2021年粗钢产量执行平控政策，在长流程炼钢压产6400万吨的情况下，废钢消耗量再增加2918万吨，折合粗钢2918万吨，意味着铁水端实际需压产9318万吨，折合62%品位入炉铁矿石14908万吨，加之国产铁精矿增产150万吨，则折算后，在不考虑港口库存变化的情况下，实际铁矿石进口量可减少15058万吨左右。按照2020年下半年铁矿石进口量6.23亿吨计算，2021年下半年可减少铁矿石进口量约24%。

第二种：若2021年粗钢产量在2020年基础上再压减2000万吨，在长流程炼钢压产8400万吨的情况下，废钢消耗量再增加2918万吨，折合粗钢2918万吨，意味着铁水端实际需压产11318万吨，折合62%品位入炉铁矿石18108万吨，加之国产铁精矿增产150万吨，则折算后，在不考虑港口库存变化的情况下，实际铁矿石进口量可减少18258万吨左右。按照2020年下半年铁矿石进口量6.23亿吨计算，2021年下半年可减少铁矿石进口量约29%。

需要指出的是，中国企业在海外有一定的权益矿。据统计，2020年中国海外权益矿发货量约4600万吨（仅考虑控股矿），若这些海外权益矿按照计划正常进口到国内，在平控条件下，实际可减少非权益进口矿的量可达1.9亿吨以上；在粗钢压产2000万吨的条件下，实际可减少非权益进口矿的量可达2.3亿吨左右。

需要特别说明的是，一般来说，联合钢厂在长流程生产中添加废钢的比例主要考虑的是经济性因素，即废钢和铁水的成本平衡。一方面，废钢资源的消耗量受国内废钢资源产生量及进口量的影响较大；另一方面，国内市场废钢的价格变动同时受钢厂限产方式及限产区域等因素影响。此外，国内铁矿山生产灵活性较强，往往受各方因素影响，开工率和产能利用率变化较大，由于当前铁矿石价格可以覆盖国内矿山成本，且有相当的利润，当前国内矿山开工率和产能利用率均处于相对较高水平。因此，本文预测的两种情况是在相对较为理想的边界条件下进行的，仅供参考。